北京78岁老股民直言：盈利多年只做两种股票，18年来从未被套

“投资的安全边际，藏在可识别的形态与明确的趋势里 —— 模糊的机会再诱人，也不如确定的结构更可靠。” 这句话被北京 78 岁老股民写在交易笔记扉页，18 年 A 股实战里，他靠这句话避开无数陷阱：“我从没抓过多少‘妖股’，但也没被套过一次，核心就是只做‘缩量挖坑 + 涨停突破’和‘箱体涨停突破后强势盘整’这两类股。它们像有‘安全锁’，只要看懂形态和趋势，就不用赌涨跌。”

谁没在 A 股吃过 “形态杂乱” 的亏？追过无支撑的突发涨停，套在炸板高点；买过看似挖坑却放量下跌的股，深套后才知是真跌；守过箱体破位的票，看着趋势向下却硬扛，盈利变亏损。90% 散户的被套，都源于 “不懂形态要完整、趋势要适配”。而老股民这套 “两类股战法”，正是通过 “形态定安全、趋势定方向”，把模糊的机会变成确定的盈利。本文详解这一战法的核心逻辑与实操细节，帮你像老股民一样，避开被套、实现稳健盈利。

一、核心逻辑：为什么这两类股能 18 年不被套？散户误区与战法价值

老股民在茶座分享时总说：“这两类股的本质是‘主力动作的可视化’—— 缩量挖坑是主力洗盘清浮筹，涨停突破是要拉主升；箱体盘整是主力吸筹蓄势，突破后盘整是巩固支撑。散户被套，全是因为‘把碎片信号当完整结构，把逆市形态当安全机会’。” 要懂这套战法，先拆穿散户最易踩的坑，再看清它的不可替代价值：

（一）散户炒股的 “三大致命误区”—— 被套的根源

误区 1：追涨停不看 “前序形态”，高位接盘

看到涨停就不管不顾进场，从不在意有没有 “挖坑洗盘” 或 “箱体蓄势”。比如遇到无任何铺垫的突发涨停，觉得 “涨停就是强”，冲进去后次日就炸板，当天就套 8%—— 这类 “裸奔涨停”，本是主力诱多的陷阱，散户接的都是主力要抛的筹码。

误区 2：误把 “假形态” 当真机会，踩中陷阱

把 “没缩量的挖坑、无支撑的箱体” 当 “安全结构”。比如股价跌了一阵就以为是 “挖坑”，却没发现下跌时量能比上涨期还多 50%（抛压没尽），进场后继续跌 15%—— 假形态就像 “没打地基的房子”，看着像样，一推就倒。

误区 3：逆着趋势做形态，扛单被套

20 日均线还在向下（中期空头），见个股出 “看似完整的形态” 就进场。比如箱体涨停突破了，但 20 日线每天都在跌，进场后 3 天箱体就破位，套牢 10% 以上还不愿割 —— 趋势是形态的 “土壤”，土壤不好，再好看的形态也长不起来，逆市操作就是跟大方向作对。

这些误区的核心，是不懂 “两类股的安全逻辑”：缩量挖坑 + 涨停突破，要 “洗盘缩量 + 突破放量 + 趋势向上”；箱体突破后盘整，要 “蓄势够久 + 突破站稳 + 支撑有效”，缺一个环节，都是高风险，18 年未被套的关键，就是不碰 “缺胳膊少腿” 的形态。

（二）只做这两类股的 “三大核心价值”—— 长期稳赚的关键

对散户而言，这两类股的价值，远胜过 “赌妖股”：

价值 1：安全边际高，被套概率＜3%

要满足 “形态完整 + 趋势向上” 双重验证，能过滤 90% 的假机会。比如缩量挖坑必须 “量减 60% 以上 + 不破 20 日线”，箱体突破必须 “横盘超 2 周 + 站稳上沿”，每一个标准都在堵风险，实战中被套概率比随机买股低 80%。

价值 2：盈利可预期，不用 “赚了就跑”

这两类股的上涨空间清晰：挖坑突破后多能涨 20% 以上，箱体盘整后也有 15% 左右空间。不用再因 “怕回吐” 早早卖飞，也不用因 “贪多” 扛到亏损，持有有明确依据，盈利能稳稳拿住。

价值 3：简单易上手，新手也能学会

不用看复杂指标，每天只需盯 “形态够不够完整（缩量 / 横盘）、趋势稳不稳（20 日线向上）、突破真不真（封板 / 站稳）” 三个点，符合条件的股也就 1-2 只。就算是刚入市的新手，练 2 周就能熟练筛选，不用熬夜翻股还找不到方向。

二、核心操作：两类高确定性股的 “三步实战法”

老股民强调：“做这两类股，不是‘见形态就买’，是先看形态合不合格、再验趋势配不配合、最后等信号确认 —— 每一步都有硬标准，差一点都不碰。”

（一）第一类股：缩量挖坑 + 涨停突破 —— 洗盘后的 “进攻机会”

这类股的核心是 “主力洗盘充分后，用涨停宣告进攻”，需三步验证：

1. 第一步：辨 “缩量挖坑” 的真标准（洗盘阶段）

不是所有下跌都是 “挖坑”，真挖坑要满足三个条件：

趋势托底：20 日均线必须连续 5 天向上倾斜，股价没跌破过 20 日线（中期多头，不是逆市下跌）；

量能缩够：挖坑期间量能一天比一天少，坑底量能比前期上涨期减 60% 以上（散户抛得差不多了，主力没撤离）；

幅度适中：下跌幅度不超过前期上涨幅度的 50%（比如前期涨 10%，挖坑最多跌 5%），没出现 “单日跌超 5%” 的恐慌盘（洗盘温和，不是真跌）。

排除：20 日线向下的挖坑、放量下跌的挖坑、跌超 50% 的挖坑 —— 这些都是假挖坑，进场必套。

2. 第二步：验 “涨停突破” 的有效性（进攻阶段）

挖坑结束后，涨停突破得 “够强势、够真实”：

突破位置对：涨停必须突破 “挖坑前的高点”，收盘价站稳高点 1% 以上（打破洗盘区间，进攻信号明确）；

量能配合好：涨停当天量能比坑底量能增 80%-120%（温和放量，主力真进场，不是对倒造势），没超过前期高点量能的 1.5 倍（避免量能骤增后的回调）；

封板够牢固：涨停封板时间在当天交易时间的一半前（比如早盘 10 点前封板），封板后开板不超过 2 次，每次开板 30 分钟内就回封（抛压小，主力控盘强）。

排除：突破非关键高点、量能骤增超 2 倍、封板晚且反复开板的涨停 —— 这些是假突破，别进场。

3. 第三步：等 “次日验证”（确认阶段）

突破当天不着急进场，等次日验证更稳妥：

次日低开不超 1%，30 分钟内翻红，不跌破前一天的涨停价（支撑有效，没回踩风险）；

次日量能不低于涨停日量能的 70%（资金没撤离，还在护盘）。

进场时机：次日验证通过后轻仓进，若 3 天内站稳突破位，再慢慢加仓；持有至 “出现量价背离或跌破 5 日均线” 止盈。

（二）第二类股：箱体涨停突破后强势盘整 —— 蓄势后的 “巩固机会”

这类股的核心是 “主力先在箱体吸筹，突破后盘整巩固，为后续上涨铺垫”，同样三步验证：

1. 第一步：辨 “箱体蓄势” 的真标准（蓄势阶段）

真箱体不是 “乱横盘”，要满足三个条件：

区间稳定：股价在固定区间内波动，振幅不超 8%（比如上下幅度就 3-5 个点），横盘时间超 2 周（蓄势充分，筹码集中）；

量能递减：箱体期间量能一天比一天少，末期量能比初期减 50% 以上（散户没耐心抛了，主力吸筹差不多了）；

趋势托底：箱体下沿不跌破 20 日均线，20 日均线持续向上（中期多头，箱体不是逆市蓄势）。

排除：振幅超 10% 的箱体、横盘不足 1 周的箱体、跌破 20 日线的箱体 —— 这些是假箱体，没蓄势效果。

2. 第二步：验 “涨停突破” 的有效性（突破阶段）

箱体结束后，涨停突破得 “够扎实”：

突破位置对：涨停必须突破 “箱体上沿”，收盘价站稳上沿 1% 以上（打破蓄势区间，进攻信号明确）；

量能配合好：突破当天量能比箱体末期量能增 100%-150%（温和放量，主力真突破，不是对倒），没超过箱体初期量能的 2 倍（避免过度消耗）；

K 线够强势：突破当天是实体饱满的阳线（实体涨幅超 2%），没长上影线（长上影＜实体长度的 30%），多空分歧小（没人抢着卖）。

排除：突破非箱体上沿、量能骤增超 3 倍、带长上影的突破 —— 这些是假突破，别进场。

3. 第三步：辨 “强势盘整” 的真标准（巩固阶段）

突破后不是马上涨，盘整要 “够安全”：

位置不回落：盘整区间在箱体上沿上方，不跌破箱体上沿（突破位变支撑，巩固有效）；

量能再递减：盘整期间量能比突破日量能减 60% 以上（没抛压，主力没出货）；

形态无风险：盘整期间都是小阴小阳（实体涨跌幅＜1%），没出现 “单日跌超 3%” 的大阴线（没破位风险）。

排除：盘整跌破箱体上沿、放量盘整、出大阴线的盘整 —— 这些是假盘整，容易破位。

进场时机：盘整第 3-5 天，满足量能缩够、支撑有效后轻仓进；若突破盘整高点，再加仓；持有至 “出现量价背离或跌破 5 日均线” 止盈。

北京 78 岁老股民的核心心法，说到底就 18 个字：“形态定安全，趋势定方向，验证定进场”：

形态定安全，是缩量要够、箱体要稳，缺一环不碰；

趋势定方向，是 20 日线向上、大盘同步好，逆市不做；

验证定进场，是突破看封板、盘整看支撑，无验证不买。

对散户来说，这套方法最珍贵的不是 “抓牛股”，而是 “保本金”——18 年未被套的本质，是不踩模糊的坑，只赚确定的钱。你之前有没有因形态杂乱、趋势不对被套过？欢迎在评论区分享经历，咱们一起按老股民的方法，避开陷阱、稳赚盈利！